"Софтлайн" выпустит облигации на 3 млрд руб.
ПАО "Софтлайн" планирует разместить выпуск биржевых облигаций с фиксированным купоном серии 002Р-02 объемом не менее 3 млрд руб. Сбор книги заявок ожидается 10 февраля 2026 г. Об этом говорится в сообщении на сайте компании.
Срок обращения облигаций ориентировочно будет составлять два года 10 месяцев (1041 день). Ориентир по ставке купона составит не выше 20,5% годовых, что соответствует эффективной доходности до 22,54%. Тип купона - фиксированный.
"Выпуск облигаций позволит оптимизировать структуру долгового портфеля компании. Мы планируем разместить биржевые облигации объемом от 3 млрд руб., но не ограничиваемся этой суммой. Данный объем мы рассматриваем как оптимальный: он отвечает нашим финансовым потребностям и одновременно интересен инвесторам, так как обеспечивает высокую ликвидность инструмента", - рассказал корреспонденту ComNews представитель пресс-службы ПАО "Софтлайн".
Принять участие в размещении можно будет через большинство российских брокеров. Агентом по размещению облигаций выступит Газпромбанк. Организаторами размещения станут Альфа-Банк, БКС КИБ, Газпромбанк, Совкомбанк, Sber CIB. Предварительная дата размещения - 13 февраля 2026 г.
В июне 2025 г. ПАО "Софтлайн" подтвердило статус надежного эмитента высокого кредитного рейтинга на уровне ruBBB+ с повышением прогноза до уровня "Позитивный".
"Мы в очередной раз выходим на рынок облигаций с уверенностью и опорой на успешный предыдущий опыт размещения и погашения облигационных выпусков, подтвержденный отсутствием прецедентов любых невыплат по обязательствам. Выпуск облигаций с фиксированным купоном обеспечивает предсказуемость стоимости обслуживания долга и соответствует нашей стратегии финансовой устойчивости. При этом для инвесторов данный выпуск формирует прозрачный и предсказуемый инструмент с фиксированной доходностью на конкурентных рыночных условиях", - отметил финансовый директор "Софтлайна" Артем Тараканов.
"Софтлайн" уже не первый раз размещает рублевые облигации на Московской бирже. В настоящее время торгуется выпуск на серии 002P-01 объемом 6 млрд руб. и погашением 20 февраля 2026 г. Очевидно, что часть средств от привлеченного нового выпуска может пойти на рефинансирование этого выпуска", - считает начальник отдела инвестиционного консультирования ООО "ИК Велес Капитал" Дмитрий Сергеев.
Управляющий директор по долговым рынкам капитала ФГ "Финам" Мария Романцова уверена, что новый выпуск облигаций будет востребован среди инвесторов: "По нашим оценкам, доходность облигаций ПАО "Софтлайн" будет установлена на уровне, соответствующем текущим рыночным условиям, - в диапазоне 20-20,5% годовых на весь срок размещения. Мы наблюдаем высокую активность инвесторов на рынке корпоративного долга: большинство размещений проходят с существенной переподпиской, что в итоге позволяет эмитентам не только полностью собрать заявленный объем, но и зачастую увеличить его. Можно ожидать, что выпуск будет востребован, учитывая узнаваемость и публичность компании, а также общую ситуацию на рынке, при которой инвесторы продолжают искать инструменты с привлекательной доходностью и умеренным уровнем риска".
"Выпуск облигаций - это стандартный и эффективный инструмент управления долговым портфелем и ликвидностью. "Софтлайн" регулярно присутствует на публичном долговом рынке. Вероятнее всего, новый выпуск связан с планами рефинансирования существующего долга и его пролонгацией на более длительный срок. Экономический эффект для компании заключается прежде всего в замещении краткосрочного долга более длинными и предсказуемыми по выплатам обязательствами, что позволяет оптимизировать структуру баланса, поддерживать финансовую стабильность и гибко управлять долгом на фоне изменения рыночных условий. Такой подход повышает устойчивость компании и снижает риски, связанные с необходимостью единовременного обслуживания крупных долговых обязательств", - добавила Мария Романцова.
