Депозитов в цифровых рублях не будет, даже если россияне начнут получать в них зарплату
Банк России для общественного обсуждения проект указания, согласно которому компании смогут совершать выплаты в цифровых рублях по реестрам - это одномоментные зачисления сразу большому количеству получателей за один перевод. Таким способом можно будет выплачивать зарплату, рассчитываться с поставщиками за товары, уплачивать налоги за сотрудников и т.д. Замечания и предложения к проекту указания принимаются до 6 марта включительно.
Как отмечается в проекте указа, выплаты по реестрам позволяют повысить скорость зачисления денег, избежать ошибок в реквизитах, так как их не требуется вводить для каждого получателя по отдельности, существенно упрощают документооборот и работу бухгалтеров. Первыми опробовать сервис смогут компании и граждане, участвующие в пилоте по цифровому рублю.
Кроме того, правила платформы дополняются новой главой, которая описывает юридическую базу для проведения трансграничных расчетов в цифровых валютах центральных банков.
Цифровой рубль - это новая форма национальной валюты. Он выпускается в дополнение к наличным и безналичным деньгам. Базовые операции с цифровой национальной валютой пока доступны только участникам пилота. Более широкое использование цифрового рубля начнется в сентябре 2026 г. Обязанность предоставить для этого свою инфраструктуру появится у крупнейших банков и торговых компаний. Граждане смогут пользоваться цифровыми рублями по желанию.
Депозитов в рублях ждать не стоит
С января 2026 г. Китай запустил депозиты в цифровых юанях - то есть они стали не просто платежным средством, но и инструментом для накопления. Банк России перспективу депозитов в цифровых рублях всегда отрицал. В то же время инфляция в России гораздо выше, чем в Китае. Это скажется на том, что, даже если россияне и начнут получать зарплату в цифровых рублях, хранить деньги в этой форме валюты будет невыгодно - отчего можно предположить, что пользоваться ими не захотят ни люди, ни бизнес.
Сложностью с депозитами в цифровых рублях станет то, что оператором системы их обращения является Центральный банк. Чтобы принимать деньги на депозиты, банк одновременно должен выдавать кредиты (естественно, по более высокой ставке, чем депозитная). Но в отличие от коммерческих банков Центробанк не дает кредитов, а значит, и средств для выплаты процентов по депозитам ему взять негде. Следовательно, если ЦБ одобрит депозиты в цифровых рублях, ему придется поделиться частью полномочий по управлению этим финансовым активом с коммерческими банками.
Пресс-служба Банка России сообщила корреспонденту ComNews, что цифровой рубль создавался в первую очередь как еще один способ для платежей и переводов, а не как средство сбережения или кредитования - для этих целей гражданам и компаниям по-прежнему будут доступны продукты банков.
Пресс-служба добавила, что цифровой рубль - это еще одна форма рубля; инфляция не может обесценивать какую-то его отдельную форму, она оказывает воздействие в целом на покупательную способность рубля, поэтому так важно, чтобы она была на устойчиво низком уровне.
"Цифровые рубли можно будет мгновенно переводить в безналичные (и наоборот) и далее пользоваться привычными предложениями участников финансового рынка", - сообщил представитель пресс-службы Банка России.
Аналитик ФГ "Финам" Александр Потавин считает, что идея депозитов в цифровых рублях пока выглядит абсолютно нереалистичной, ведь ранее ЦБ РФ четко обозначил, что цифровой рубль - это средство платежа, а не сбережения.
"Начислять проценты по депозитам могут коммерческие банки с учетом того, что эти пассивы они вкладывают в более прибыльные активы. В связи с этим передача банкам функций по открытию вкладов в цифровом рубле потребует полного пересмотра архитектуры платформы и ведущей роли регулятора. А это пока не входит в ближайшие планы Центробанка. Цифровой рубль в России в обозримой перспективе будет выполнять функцию электронного кошелька для быстрых и прозрачных расчетов", - считает он.
Александр Потавин отмечает, что, даже в случае запуска функции депозитов, не стоит ждать здесь значительного запроса на накопления в цифровых рублях, поскольку с этой функцией прекрасно справляется обычный безналичный рубль.
"Не стоит исключать, что интерес к получению зарплат в цифровом рубле и открытию депозитов в нем может быть искусственно подогрет всякими бонусами или же, наоборот, административным давлением. Согласно опросу ВТБ и Brand Analytics, ключевым условием для перевода зарплат в цифровую форму россияне назвали предоставление бонусов и дополнительных выгод (44%). Но даже после поступления "цифры" на счет основная масса людей будет использовать свой цифровой кошелек исключительно как транзитный пункт, чтобы потом можно было снять наличными либо поместить средства на обычный депозитный вклад в банке, поскольку в текущей форме цифровой рубль будет терять в стоимости из-за инфляции", - добавил Александр Потавин.
Генеральный директор коммуникационного агентства полного цикла "Контент Ферма" Дмитрий Наумов пояснил, почему компании могут заинтересоваться переводом зарплаты сотрудникам в цифровых рублях: "Иногда между стартом перечисления зарплаты и фактическим начислением проходит три-четыре дня. Это долго, особенно когда человеку нужны деньги срочно".
При этом, по его словам, чтобы бизнес воспользовался инструментом перевода зарплаты в цифровых рублях, потребуется глобальная перестройка внутренних процессов.
"Если бизнес увидит пользу от цифрового рубля, то на горизонте трех-шести месяцев будут первые шаги по работе с цифровым рублем. Летом и ближе к осени, когда закончится сезон отпусков, пойдут первые нормальные по объему операции", - считает Дмитрий Наумов.
